面对地产金融监管力度提升和频出的收紧信号,世茂保持一贯践行的稳健政策开展融资计划,在多元融资渠道、多维度合作及不断创新的利好支撑下,世茂融资成本长期维持较低水平,2019年上半年融资成本控制在5.6%左右,较2018年全年5.8%下降0.2个百分点,维持在行业较低水平。
2019年5月银保监会对房企公开市场融资窗口指导,世茂因融资结构符合监管要求不在指导范围内,并获稀缺发债资格,世茂建设获中国证监会批准可发行132亿元公司债券;与此同时,实现境外低息美金债发行,上半年20亿美金债额度,发行利率分别为6.125%、5.6% ,处同期较低水平。值得一提的是,世茂收并购合作项目大多为在建项目,且符合“432”融资要求,基本未受7月银监窗口指导信托的影响,项目推进正常。
上半年世茂的整体融资表现,印证了监管机构及资本市场对世茂稳健发展的高度认可。标准普尔、惠誉国际、穆迪分别维持世茂“BB+”、“BBB-”、“Ba2正面”评级。中诚信国际及联合评级等机构维持“AAA”的主体最高信用等级。
稳中求进 世茂金融创新亮点频出
近年来,世茂持续探索房地产金融创新,围绕房地产上下游全产业链研发各类创新金融产品,在资产证券化道路上,已呈现出行业创新“领先者”的姿态,形成了一套独有的低成本模式。
上半年,世茂在不断提升自身能力的同时,加强与农行、交行、中行、中信等多家银行的战略合作,实现银企互利共赢。继去年与农业银行开展50亿总对总按揭合作,5月份,世茂与中信银行携手推进100亿按揭合作,签署了全国个贷业务合作协议,进一步推动双方银企战略合作,从业务对接、工作效率、数据共享等基础业务合作,提升至全方位深化战略合作关系建立。依托优异的财务表现和充足的资金优势,世茂通过灵活的土地策略获取土地60块,总价约788亿元,权益前货值约2500亿元。
世茂集团董事局副主席、总裁许世坛在业绩会现场表示,集团全年可售货值超4000亿元,按53%去化率即可保障全年2100亿元目标实现。市场分析人士表示,预计世茂在下半年继续加快新获取项目的转化效率,将实现连续三年的高品质增长。